爲什麼你可能有一天會用穩定幣替代信用卡或銀行帳戶

如果你今天要購買一臺新筆記本電腦或一雙鞋子，你可能會遇到許多支付選項：信用卡或借記卡、PayPal、Apple Pay，或者先買後付計劃。

不久之後，您將在結帳時看到另一個選項：穩定幣。

川普總統最近簽署了《美國穩定幣引導與建立國家創新法案》，簡稱GENIUS法案，建立了穩定幣的聯邦監管。許多觀察人士認爲，通過建立明確的規則，立法者爲加密貨幣作爲支付手段走入主流鋪平了道路。

即使你從未涉足加密貨幣，新法律也可能改變你的購物、匯款、工資支付和銀行業務方式。

什麼是穩定幣？

穩定幣是一種加密貨幣，意味着它是在區塊鏈網路上運行的數字貨幣。但它與許多主流加密貨幣略有不同。

許多流行的加密貨幣，如比特幣和以太坊，以其劇烈的價格波動而聞名。這種波動性使得它們受到尋求從這些漲跌中獲利的投資者的青睞。但這也使得它們作爲貨幣的使用變得不切實際。

顧名思義，穩定幣旨在保持穩定的價值。它們的價值通常與另一種資產的價值掛鉤，通常是美元。例如，一個Tether或USDC的代幣(這兩種最受歡迎的穩定幣)的價值正好是1美元。

因爲它的價值不像大多數加密資產那樣有劇烈的波動，所以它是一種可行的支付商品和服務或轉移資金的方式。與此同時，它還避免了傳統銀行業務所帶來的許多麻煩。

“許多傳統卡片向商家收取2%到3%的費用，這一成本最終會轉嫁給消費者，”富達國家信息服務公司戰略與新舉措高級副總裁Himal Makwana說。“而穩定幣交易的費用則僅爲幾分錢，無論交易大小。對於消費者來說，這意味着不再需要等待幾天才能完成資金清算，不再需要支付高額的國際匯款費用，也不再受限於銀行營業時間而無法轉移資金。”

即使在GENIUS法案通過之前，穩定幣的受歡迎程度就已經飆升。根據2025年7月麥肯錫公司的報告，過去18個月內，其流通量已翻倍，日交易額約爲300億美元。

但穩定幣仍然不是消費者支付和消費的固定工具。它們主要用於交易進出其他類型的加密貨幣，在較小程度上用於發送跨境支付。

閱讀更多: 穩定幣在Circle的爆炸性IPO後進入主流。它們的作用是什麼。

GENIUS法案下會有什麼變化？

GENIUS法案是第一部主要的聯邦法律，規範加密貨幣。CLARITY法案是第二部加密貨幣監管法案，最近獲得了美國衆議院的批準。

在簽署這項法案成爲法律後，川普——其家族擁有世界自由金融公司的股份，該公司最近推出了自己的穩定幣——表示GENIUS法案“創建了一個清晰而簡單的監管框架，以建立和釋放以美元爲支持的穩定幣的巨大潛力。”

該法律規定了誰可以發行穩定幣，並要求以現金或短期美國國債證券進行1:1的儲備支持。換句話說，如果您購買1美元的穩定幣，發行人必須在儲備中保留1美元的現金或現金等價物。它還規定了各種營銷規則，例如禁止發行人宣傳其穩定幣是由聯邦支持或保險的，以及反洗錢法規。

“GENIUS法案是向使穩定幣更安全和更廣泛使用邁出的重要一步，”按需支付應用Supertab的增長總監Erick McAfee表示。“隨着明確規則的建立，人們將開始看到更快、更簡單的支付和收款方式，特別是在網上。隨着時間的推移，這可能會改變我們對日常支付的看法，使其感覺更像消息傳遞：快速、簡單且可靠。”

GENIUS法案將如何影響您

GENIUS法案的具體內容乍一看可能聽起來有些古怪。但如果這項法律最終推動穩定幣進入金融系統的主流，您可以期待以下幾件事情。

更多商戶接受……但這對你有什麼好處？

信用卡處理費用最高可達3.5%，此外商家每筆交易還需支付固定費用。與此同時，傳統支付方式通常需要幾天才能結算。

相比之下，穩定幣交易的費用通常低於0.1美元，並且提供近乎即時的結算。不出所料，許多企業預計會接受穩定幣以及潛在的成本和時間節省。

作爲客戶，您可能不會立即通過使用穩定幣而不是信用卡獲得很多好處。

“在短期內，與傳統支付卡相比，使用穩定幣支付並沒有太多優勢，”Sling Money的首席執行官Mike Hudack說，Sling Money是一家使用穩定幣來促進支付轉移的金融科技公司。“傳統支付卡具有穩定幣所沒有的消費者保護。這一點隨着時間的推移會發生變化。現在有很多工作在進行，以解決這個差距。”

商家可能會找到激勵穩定幣支付的方法。例如，商家可以通過在你使用穩定幣支付而不是信用卡支付時給予你折扣，來傳遞他們在處理費用上的部分節省。

從長遠來看，您可能會看到零售商發行自己的穩定幣。亞馬遜和沃爾瑪據報道都曾考慮過這個想法。這樣做將使客戶在他們的生態系統內消費，同時也爲零售商節省開支。

但對客戶的更大好處並不是完全明確。投資銀行巨頭摩根士丹利在最近的一份客戶報告中將這一前景與數字預付禮品卡進行了比較。基本上，你是在把錢交給零售商保管，以便你可以在稍後時間消費。

更加接受微支付

信用卡處理費用使得企業接受幾美分到幾美元的微支付變得過於昂貴。但是，如果穩定幣的使用蓬勃發展，微支付可能會獲得接受。

“以前，給某人發送幾美分是不值得的，因爲手續費比付款本身還高，”麥卡菲說。“使用穩定幣，你可以支持創作者，按文章或功能付款，或者即時打賞某人，而不必擔心成本或延誤。這支持全新的貨幣化模式，獎勵參與，而不僅僅是大額購買。”

更快，更便宜的國際轉帳

如果您曾經向在其他國家的親人匯款，您無疑對進行國際轉帳和跨境支付的痛點感到熟悉。世界銀行估計，匯款的費用約爲每筆轉帳的6.62%，這相當於500美元轉帳的31美元。國際電匯的完成時間也可能需要一到五天。

穩定幣的廣泛採用可能會改變國際轉帳的遊戲規則，因爲其成本低且速度快。跨境穩定幣外匯交易費用極低，轉帳可以立即執行。

“以前需要幾天時間並花費超過30美元的事情，現在只需要幾秒鍾且成本不到一分錢，”Hudack說。

你的銀行會想參與其中

鑑於對傳統支付通道的潛在幹擾，主要金融機構正在探索是否發行自己的穩定幣。美國銀行、摩根大通、富國銀行和花旗集團都在探討獨立發行穩定幣的可能性或合作發行。

但對您和您的銀行帳戶的影響尚未顯現。根據《天才法案》，穩定幣發行者被禁止對持有的穩定幣支付利息。與您可能存放在高收益儲蓄帳戶中並獲得3%或4%利息的資金不同，持有的穩定幣並不賺取利息。

此外，持有的穩定幣資金並不受聯邦存款保險公司或國家信用合作社協會的保險。

你可能甚至沒有注意到你在使用穩定幣

如果將你的美元轉換爲穩定幣的想法讓你感到頭疼，請放心：你可能會看到的許多由於更廣泛使用穩定幣而產生的變化，並不需要你理解穩定幣是如何運作的。

“一開始，穩定幣將僅在後臺實施。你的付款可能會通過穩定幣網路進行，而不是通過銀行系統進行路由，並且會立即結算，”Hudack說。“你不需要考慮‘轉換’成穩定幣，就像你不需要考慮Netflix如何通過光纖流媒體視頻一樣。”

他以自己的平台 Sling Money 爲例：它使用穩定幣來促進轉帳，但用戶以與其他平台相同的方式轉移資金。

“對最終消費者而言，唯一的區別是交易幾乎是即時和幾乎免費的，”Hudack說。“但是，穩定幣的基本物理特性與法定貨幣不同，能夠實現許多其他方式無法實現的新體驗。”