Phi tập trung cho vay của tiến hóa: từ ETHLend đến Aave V4
Thị trường DeFi đã thể hiện sự tăng trưởng đáng kể trong quý đầu tiên của năm 2024, với cho vay là một trong những chức năng cốt lõi, chiếm 36% tổng giá trị bị khóa của DeFi. Trong bối cảnh này, Aave, như một người tham gia quan trọng trong thị trường cho vay, có thành tích đặc biệt nổi bật. Tổng số tiền cho vay của Aave trong quý đầu tiên đạt 6,1 tỷ USD, tăng 79% so với quý trước, vượt xa mức trung bình của thị trường. Doanh thu cho vay của họ cũng tăng 40%, đạt 34,9 triệu USD, tiếp tục duy trì vị thế dẫn đầu.
Lịch sử phát triển của Aave có thể được truy nguyên đến dự án ETHLend do Stani Kulechov thành lập vào tháng 5 năm 2017. Sau khi chuyển đổi chiến lược, ETHLend đã được đổi tên thành Aave vào cuối năm 2018 và chính thức ra mắt vào năm 2020. Vào tháng 11 năm 2023, Aave Companies đã được đổi tên thành Avara và bắt đầu mở rộng các lĩnh vực kinh doanh mới bao gồm stablecoin GHO, giao thức mạng xã hội Lens, v.v. Hiện tại, phiên bản Aave V3 đã hoạt động ổn định, dịch vụ đã được mở rộng đến 12 blockchain khác nhau.
Mô hình kinh doanh cốt lõi của Aave đã trải qua sự tiến hóa từ V1 đến V3. Phiên bản V2 được phát hành vào tháng 12 năm 2020, đã nâng cao trải nghiệm người dùng một cách đáng kể thông qua việc đơn giản hóa kiến trúc và giới thiệu các tính năng mới. Phiên bản V3 ra mắt vào tháng 1 năm 2023 đã tăng cường hiệu quả sử dụng vốn hơn nữa, với việc giới thiệu các tính năng đổi mới như chế độ hiệu quả, chế độ cách ly và cổng. Vào tháng 5 năm 2024, Aave đã đề xuất bản kế hoạch V4, dự định áp dụng kiến trúc hoàn toàn mới và giới thiệu các thiết kế như lớp thanh khoản thống nhất.
Cơ chế cho vay của Aave áp dụng mô hình lãi suất động, điều chỉnh lãi suất cho vay dựa trên tỷ lệ sử dụng của quỹ. Khi thanh khoản dồi dào, lãi suất thấp khuyến khích vay; khi thanh khoản căng thẳng, lãi suất cao giữ cho thanh khoản. Aave cũng cung cấp chức năng vay chớp nhoáng, cho phép người dùng thực hiện vay ngắn hạn lớn mà không cần tài sản thế chấp.
Ngoài các dịch vụ cho vay cốt lõi, Aave còn ra mắt nhiều sản phẩm sáng tạo. GHO stablecoin là stablecoin gốc của Aave, mặc dù đã trải qua một thời gian ngắn bị mất neo, nhưng hiện tại đã cơ bản phục hồi lại neo. Lens Protocol là nỗ lực của Aave trong lĩnh vực mạng xã hội, thông qua việc chuyển đổi hành vi xã hội thành NFT để tái định hình cách tương tác trên mạng xã hội. Aave Arc là giải pháp hồ bơi thanh khoản riêng dành cho các nhà đầu tư tổ chức.
Về hiệu suất tài chính, tổng doanh thu hàng năm của Aave đã giảm nhẹ, nhưng đã đạt được lợi nhuận kể từ tháng 12 năm 2022. Nguồn thu chính của Aave bao gồm doanh thu cho vay, phí dịch vụ vay tức thì, phí chức năng khác và phí đúc GHO.
Trong cạnh tranh thị trường, Aave duy trì vị thế dẫn đầu trong lĩnh vực cho vay DeFi với TVL đạt 10,25 triệu đô la Mỹ, vượt xa các giao thức cho vay khác. Trong thị trường vay chớp nhoáng, Aave và Balancer đứng đầu hai vị trí. Trong lĩnh vực cho vay đa chuỗi, mặc dù các giao thức như Radiant Capital đã có sự bố trí, nhưng Aave với TVL khổng lồ cho thấy tiềm năng lớn.
AAVE là token quản trị của nền tảng, đóng vai trò quan trọng trong cơ chế quản trị và thưởng staking. Tổng nguồn cung của nó là 16 triệu token, hiện tại lượng lưu thông trên thị trường khoảng 14.7 triệu token. Người nắm giữ AAVE có thể tham gia quản trị giao thức và nhận cổ tức lợi nhuận từ giao thức thông qua staking.
Nhìn về tương lai, Aave mặc dù giữ vị thế hàng đầu trong thị trường cho vay, nhưng vẫn phải đối mặt với sự cạnh tranh từ các giải pháp cho vay đổi mới. Việc tích hợp stablecoin GHO với chức năng cho vay của Aave cũng cần được củng cố. Để củng cố vị thế thị trường, Aave cần tiếp tục tối ưu hóa các dịch vụ cốt lõi, thúc đẩy sự phát triển của GHO, xây dựng mạng lưới Aave thiết kế phiên bản V4, và mở rộng hệ sinh thái các dịch vụ không phải cho vay.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
13 thích
Phần thưởng
13
2
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
AirdropHarvester
· 08-17 03:33
Tranh thủ bây giờ chưa có dự án mới, mua đáy aave bảo vốn kiếm lợi nhuận
Aave từ ETHLend đến V4: Sự tiến hóa và con đường đổi mới của gã khổng lồ cho vay Tài chính phi tập trung
Phi tập trung cho vay của tiến hóa: từ ETHLend đến Aave V4
Thị trường DeFi đã thể hiện sự tăng trưởng đáng kể trong quý đầu tiên của năm 2024, với cho vay là một trong những chức năng cốt lõi, chiếm 36% tổng giá trị bị khóa của DeFi. Trong bối cảnh này, Aave, như một người tham gia quan trọng trong thị trường cho vay, có thành tích đặc biệt nổi bật. Tổng số tiền cho vay của Aave trong quý đầu tiên đạt 6,1 tỷ USD, tăng 79% so với quý trước, vượt xa mức trung bình của thị trường. Doanh thu cho vay của họ cũng tăng 40%, đạt 34,9 triệu USD, tiếp tục duy trì vị thế dẫn đầu.
Lịch sử phát triển của Aave có thể được truy nguyên đến dự án ETHLend do Stani Kulechov thành lập vào tháng 5 năm 2017. Sau khi chuyển đổi chiến lược, ETHLend đã được đổi tên thành Aave vào cuối năm 2018 và chính thức ra mắt vào năm 2020. Vào tháng 11 năm 2023, Aave Companies đã được đổi tên thành Avara và bắt đầu mở rộng các lĩnh vực kinh doanh mới bao gồm stablecoin GHO, giao thức mạng xã hội Lens, v.v. Hiện tại, phiên bản Aave V3 đã hoạt động ổn định, dịch vụ đã được mở rộng đến 12 blockchain khác nhau.
Mô hình kinh doanh cốt lõi của Aave đã trải qua sự tiến hóa từ V1 đến V3. Phiên bản V2 được phát hành vào tháng 12 năm 2020, đã nâng cao trải nghiệm người dùng một cách đáng kể thông qua việc đơn giản hóa kiến trúc và giới thiệu các tính năng mới. Phiên bản V3 ra mắt vào tháng 1 năm 2023 đã tăng cường hiệu quả sử dụng vốn hơn nữa, với việc giới thiệu các tính năng đổi mới như chế độ hiệu quả, chế độ cách ly và cổng. Vào tháng 5 năm 2024, Aave đã đề xuất bản kế hoạch V4, dự định áp dụng kiến trúc hoàn toàn mới và giới thiệu các thiết kế như lớp thanh khoản thống nhất.
Cơ chế cho vay của Aave áp dụng mô hình lãi suất động, điều chỉnh lãi suất cho vay dựa trên tỷ lệ sử dụng của quỹ. Khi thanh khoản dồi dào, lãi suất thấp khuyến khích vay; khi thanh khoản căng thẳng, lãi suất cao giữ cho thanh khoản. Aave cũng cung cấp chức năng vay chớp nhoáng, cho phép người dùng thực hiện vay ngắn hạn lớn mà không cần tài sản thế chấp.
Ngoài các dịch vụ cho vay cốt lõi, Aave còn ra mắt nhiều sản phẩm sáng tạo. GHO stablecoin là stablecoin gốc của Aave, mặc dù đã trải qua một thời gian ngắn bị mất neo, nhưng hiện tại đã cơ bản phục hồi lại neo. Lens Protocol là nỗ lực của Aave trong lĩnh vực mạng xã hội, thông qua việc chuyển đổi hành vi xã hội thành NFT để tái định hình cách tương tác trên mạng xã hội. Aave Arc là giải pháp hồ bơi thanh khoản riêng dành cho các nhà đầu tư tổ chức.
Về hiệu suất tài chính, tổng doanh thu hàng năm của Aave đã giảm nhẹ, nhưng đã đạt được lợi nhuận kể từ tháng 12 năm 2022. Nguồn thu chính của Aave bao gồm doanh thu cho vay, phí dịch vụ vay tức thì, phí chức năng khác và phí đúc GHO.
Trong cạnh tranh thị trường, Aave duy trì vị thế dẫn đầu trong lĩnh vực cho vay DeFi với TVL đạt 10,25 triệu đô la Mỹ, vượt xa các giao thức cho vay khác. Trong thị trường vay chớp nhoáng, Aave và Balancer đứng đầu hai vị trí. Trong lĩnh vực cho vay đa chuỗi, mặc dù các giao thức như Radiant Capital đã có sự bố trí, nhưng Aave với TVL khổng lồ cho thấy tiềm năng lớn.
AAVE là token quản trị của nền tảng, đóng vai trò quan trọng trong cơ chế quản trị và thưởng staking. Tổng nguồn cung của nó là 16 triệu token, hiện tại lượng lưu thông trên thị trường khoảng 14.7 triệu token. Người nắm giữ AAVE có thể tham gia quản trị giao thức và nhận cổ tức lợi nhuận từ giao thức thông qua staking.
Nhìn về tương lai, Aave mặc dù giữ vị thế hàng đầu trong thị trường cho vay, nhưng vẫn phải đối mặt với sự cạnh tranh từ các giải pháp cho vay đổi mới. Việc tích hợp stablecoin GHO với chức năng cho vay của Aave cũng cần được củng cố. Để củng cố vị thế thị trường, Aave cần tiếp tục tối ưu hóa các dịch vụ cốt lõi, thúc đẩy sự phát triển của GHO, xây dựng mạng lưới Aave thiết kế phiên bản V4, và mở rộng hệ sinh thái các dịch vụ không phải cho vay.