مفاهيم الأموال الذكية وتداول تكنولوجيا المعلومات والاتصالات
إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيف تصبح الأموال الذكية؟
ملاحظة المحرر: الغرض الرئيسي من هذه المقالة هو شرح أن تداول السوق ليس تمامًا تحت سيطرة "الأموال الذكية" كما يقول بعض نظريات التداول الشائعة، بل يعتمد على تفاعل عمق السوق وتدفق الأوامر. يتجنب التجار الكبار تكاليف المعاملات الإضافية من خلال اختيار مناطق تحتوي على سيولة كافية لتنفيذ الطلبات. يجب على التجار التركيز على الهيكل الفعلي للسوق وحركات المشاركين بدلاً من توريط عمليات السوق بشكل مبالغ فيه.
ما يلي هو المحتوى الرئيسي (تم تحرير المحتوى الأصلي لسهولة القراءة والفهم):
إذا كنت قد كنت في مجال التداول لفترة من الوقت، فمن المرجح أنك لاحظت دائمًا وجود نوع معين من استراتيجية 'نكهة الشهر'، بمعنى آخر، نظام التداول الذي يتم تكريره من قبل الجميع. بالإضافة إلى العديد من الرسائل الخاصة التي أتلقاها على تويتر تسأل عن مفاهيم الأموال الذكية، يمكنك رؤية هؤلاء التجار 'SMC' في كل مكان.
Instagram و Youtube و Twitter ووسائل التواصل الاجتماعي الأخرى مليئة بمخططات tradingview بعد فوات الأوان التي تعرض أطرا زمنية مدتها دقيقة واحدة للصفقات التي تعود من 10 إلى 20 ريالا (عوائد على المخاطر). لقد كتبت هذا المقال لإلقاء بعض الضوء على ما يحدث بالفعل ولماذا تتحرك الأسواق ، لأنني ببساطة سئمت من سماع هذا "التلاعب المستمر من قبل صناع السوق".
فكرة استراتيجية
أولاً، ما هي مفاهيم الأموال الذكية؟
تجارة SMC هي شكل مشتق مستمد من دائرة التجار الداخلي (ICT). ببساطة، تعتمد طريقته في التداول على تلاعب الأموال الذكية بالأسعار باستمرار لتحفيز توقف تجار التجزئة وإنشاء سيولة في السوق.
تسمي ICT هؤلاء الأشخاص "المنشطين السوقيين"، وهو مصطلح سأعود إليه لاحقًا.
السبب الرئيسي الذي جعل هذه المفاهيم شائعة للغاية هو أنها 'رائعة'.
يأتي الناس في جميع أنحاء العالم إلى السوق وهم يجلسون في المنزل أمام منصة التداول Metatrader 4، ويرون هذه الكلمات مثل 'المال الذكي' و'التلاعب' وفجأة يشعرون وكأنهم لم يعد لديهم تجار بالتجزئة بعد الآن، والآن يفهمون تمامًا كيف تعمل الأسواق المالية حيث يمكنهم رؤية ما يحدث خلف الستار في الممارسات الغامضة التي تحدث كل يوم.
الحقيقة هي أن مفاهيم 'تكنولوجيا المعلومات والاتصالات' تعمل، ولكن السبب في نجاحها أكثر مللاً.
الشيء الشائع جدًا الذي يفعله تجار تكنولوجيا المعلومات والاتصالات والمواد الكيميائية الصناعية هو إعادة تسمية الأشياء وتعقيد الأمور لتبدو أكثر جاذبية ، لتجعلك تعتقد أن لديك هذه المعلومات الداخلية التي تخفى عن الجميع الآخرين.
إذا كنت ستلقي نظرة على هذافيديوعن طريق Chris Lori ، الذي يمتد لأكثر من عشر سنوات و Chris Lori هو واحد من الأشخاص الذين تعلمتهم ICT منهم ، قد تحصل على فكرة عن مصدر كل هذه الأشياء.
على مر السنين، انتقلت هذه المفاهيم إلى أسواق أخرى مثل العملات المشفرة، ومرة أخرى، لا تزال تعتمد بشكل كبير على فكرة التلاعب وصانعي السوق. سأتركك تكون الحكم وأطلب منك أن تسأل نفسك سؤالًا إذا كنت تعتقد أن شخصًا ما يجلس داخل البنك ويقضي اليوم كله في مشاهدة رسم بياني لمدة دقيقة من USD/CHF أو بعض العملات المشفرة والشيء الوحيد الذي يفعله هو تشغيل توقف من التجار التجزئة.
لا يحتاج العبقري لمعرفة مدى غباء هذا الصوت. ولكن كما قلت، هذه المفاهيم تعمل؛ الأسواق في كثير من الأحيان تتداول فوق/أدنى القمم/القيعان السابقة وتعكس من هناك؛ الأسواق تعود إلى "كتلة الأمر" وتستمر في الاتجاه المطلوب.
دعنا نلقي نظرة على السبب وراء حدوث ذلك.
توقعات واقعية
قبل أن نلقي نظرة على الاستراتيجية نفسها، تحتاج إلى فهم بعض المفاهيم الأساسية ولماذا معظم الأشخاص الذين يشاركون في التداول عبر الإنترنت بـ "SMC" لا يحققون أرباحًا حقيقية في التداول.
أيضًا، ما يستحق الذكر هو أن هذا أمر يتعلق بـ 'سمك تريدرز' بشكل صارم. أثناء قيامي ببعض الأبحاث لهذه المقالة، تصفحت القليل من محتوى تكنولوجيا المعلومات ولم يروج حقًا لهذا النوع من التداول، كما وجدت بعض مقاطع الفيديو الخاصة بإدارة المخاطر لديه وتحتوي على بعض النصائح القوية.
لماذا لا يمكنك كسب 10R من كل صفقة مثل الجميع على إنستغرام؟
إذا كنت جديدًا نسبيًا في التداول، فإن R يمثل وحدة واحدة من مخاطرك.
إذا رأيت شخصًا ما عبر الإنترنت يتحدث عن تجارة 3R، فإن ذلك يعني أنهم ربحوا ثلاث مرات مخاطرهم؛ بمعنى آخر، إذا ar$1000، فقد حصلوا على $3000.
مفهوم بسيط للغاية أنا متأكد من أن معظمكم يعرفه جيدا ، وقد تمت مناقشته عدة مرات عبر الإنترنت وعلى هذا الموقع أيضا ؛ إذا كنت تريد المزيد من التفاصيل ، فتأكد من قراءة ملف إدارة المخاطرالمقال.
المشكلة مع معظم تجار SMC الذين تراهم عبر الإنترنت، هم دائمًا يميلون إلى نشر تجارات مع بضع نقاط من وقف الخسارة ومكافآت ضخمة.
أبسط تفسير لعدم واقعية التداول عند 10R إذا افترضنا للحظة أنه كذلك.
التداول على الرسم البياني لمدة دقيقة واحدة يوفر عددًا كبيرًا من فرص التداول خلال اليوم. لنفترض أنك تراقب سوقين إلى ثلاثة أسواق، وسيكون هناك ما لا يقل عن صفقتين في اليوم في معظم الأيام.
باستخدام هذه المنطقة ، هناك حوالي 250 يوم تداول في السنة ، لذا دعونا نقول إنك ستقوم بـ 500 صفقة خلال السنة بأكملها. كل صفقة لديها نسبة مكافآت إلى مخاطرة 10:1 ، وأنت على حق في 50٪ من الحالات.
بدءًا من حساب بقيمة 10,000 يورو ، ستحقق ربحًا بقيمة 13 رقمًا بنهاية العام ، وأنت الآن أغنى رجل في العالم ، مبروك.
واحدة من الحجج التي رأيتها عبر الإنترنت هي أن هذه التجارات عالية العائد لها نسبة فوز منخفضة جدًا، حوالي 20-30% ولكن نظرًا لأن نسبة المكافأة: المخاطرة كبيرة جدًا، فإنها ما زالت استراتيجية ربحية.
نفس استراتيجية 10:1 R: R مع معدل فوز 20% هي في الواقع مربحة على المدى الطويل، ولكن إذا نظرت إلى الأسفل، سترى أن أحد منحنيات الأسهم تعرض لـ 38 خسارة متتالية.
فكر للحظة أنك ستكون قادرًا على الجلوس أمام الكمبيوتر وتتناول 38 خسارة متتالية دون أن تنحرف وتنتهك بعض القواعد التي قد تسبب أضرارًا أكبر.
إذا قمنا بتشغيل المحاكاة لآخر مرة نلقي نظرة على استراتيجية لديها معدل فوز 50% ونسبة مكافأة للمخاطر 2.5 وهو أمر أكثر واقعية بكثير، يمكنك أن ترى أن لديك لا تزال فرصة لتجربة 13 خسارة متتالية.
حتى ذلك يمكن أن يكون صعباً للغاية للاحتمال، ولكن إذا بنيت سجلًا قويًا وكان لديك قناعة في نظامك، فسيكون من الأسهل البقاء على قيد الحياة بدلاً من الجلوس في خسائر مستمرة آملاً في ضربة جائزة واحدة فقط ستعيد 10 مرات مخاطرتك.
ولكن حسنًا، في نهاية اليوم، إنها خيارك إذا كنت ترغب في التركيز على بناء منحنى الأسهم الخاص بك ببطء وثبات أم محاولة تحقيق فوز كبير في كل صفقة.
إذا كنت تتداول على الإطارات الزمنية الأقل مثل الرسم البياني لمدة دقيقة أو رسم بياني للعلامات، ستستخدم حجمًا كبيرًا جدًا للمركز مع وقف خسارة ضيق جدًا.
هذا هو إعداد شائع نسبياً سترى التجار SMC يأخذونه. السوق تجاوز المقاومة لـ "أخذ السيولة" وكسر الهيكل للأسفل بعد ذلك.
فكرة التداول هي بيع شمعة الدقيقة الأخيرة قبل حدوث البيع بتوجيه هابط مع هدف منخفض أدناه.
في هذا المثال، لم تكن التجارة ناجحة في هذه الحالة، وهذا أمر طبيعي تمامًا، ليست جميع التجارات ستكون رابحة، ولكن علينا أن ننظر بشكل أعمق في إدارة المخاطر لهذا التحديد لفهم المشكلة.
أعلم أن معظمكم يتداولون بأحجام حساب صغيرة، ولكن بالطبع، الجميع يرغب في أن يكون لديه "النجاح" يومًا ما ويتداول بمبالغ كبيرة؛ ولذلك، في هذه الحالة، دعونا نفترض أنك تتداول بحساب قيمته 100,000 دولار وتخاطر بنسبة 1% في هذا التداول.
لأن وقف خسارتك هو فقط 27 دولارًا أو 0.13% من سعر الدخول الخاص بك، فإنك تحتاج إلى بيع الكثير من بيتكوين لجعل هذا التحرك بقيمة 27 دولارًا يستحق 1000 دولار؛ لتكون محددًا، تحتاج إلى حوالي 750،000 دولار أو 37 بيتكوين.
لتوضيح ذلك بقليل من المباراة، قمت بالبيع القصير لـ 37 بتكوين بسعر 20،287 دولار، ما يعادل 750،619 دولار. إذا انخفض سعر بتكوين إلى 20،314 دولار، فإن هذه الـ 37 بتكوين نفسها الآن تساوي 751،618 دولارًا، مما يعني أنك مدين للصرافة بمبلغ 1،000 دولار لأنك اقترضت للبيع القصير لبتكوين.
بالطبع، كل هذه العملية مؤتمتة، وإذا كان لديك أمر توقف عند 20,314 دولار، فإن الصرف سيغلق موقفك تلقائيًا، وستفقد هذه 1,000 دولار، ويمكنك المضي قدمًا في الصفقة التالية، أو هل يمكنك ذلك؟
كما يمكنك أن ترى، هذا هو رسم بياني للأثر لتعطيك تفكيك مبسط للغاية للأرقام على اليسار توضح البيع والأرقام على اليمين توضح الشراء.
يمكن العثور على المزيد عن الأثر في هذامقالة.
واحدة من الأشياء التي ربما سمعتها في التداول هي أنه يجب أن يكون هناك مشترٍ لكل بائع والعكس صحيح. حسنًا، إذا باعت 750 ألف دولار من بيتكوين وتريد الخروج من الموقف، فعليك أن تجد شخصًا سيشتريها منك.
على الرسم البياني أعلاه، تمثل الخط الأحمر الخسارة المحددة التي وضعتها في التبادل، لكن الخط الأزرق فوقه يظهر أين ستخرج بشكل واقعي حيث يجب على السوق ملء تلك الـ 37 بيتكوين أولاً. يُعرف هذا عمومًا باسم الانزلاق، وفي هذه الحالة، ستتلقى انزلاقًا بقيمة تقريبية 10 دولارات.
هذا الكثير جدًا إذا كانت نقطة التوقف الأصلية أقل من 30 دولارًا، وبشكل عام، ستؤدي هذه إلى خسارة إضافية قدرها 0.3% (300 دولارًا) بدون عمولات. كما يمكنك أن ترى من هذا المثال، إذا كنت تتداول على فترات زمنية قصيرة جدًا، فإن المخاطرة بنسبة 1% ليست بالضرورة 1% فقط، خاصةً عند التداول بحساب أكبر.
وتم استخدام هذا المثال في يوم تداول عادي؛ يمكن أن تزداد الأمور سوءًا بشكل كبير خلال الأخبار عالية التأثير عندما يقوم صانعو السوق بسحب السيولة قبل الحدث.
لقد غطيت هذا في الفيديو أدناه.رابط الفيديو
التداول على إطار زمني دقيقة واحدة ليس أمرًا غير واقعي، بل هو أكثر من جيد في معظم الحالات إذا كنت تتداول في الأسواق السائلة، ولكن عليك أن تكون لا تزال تدرك السيولة المتاحة والفروق والعمولات المتاحة. من غير الواقعي أن تهدف إلى تحقيق صفقات بنسبة ربح 10R في كل إعداد تقوم به وتتصرف وكأنها تداول طبيعي.
حتى لو تمكنت من العثور على استراتيجية تقوم بعمل صفقات بقيمة 10R بنسبة فوز 20٪، في وقت لاحق، ستواجه سلسلة خسائر طويلة لا يمكنك تحملها، خاصة إذا كنت ستتداول بمزيد من المال.
التداول بحد ذاته مُرهق ويتطلب الكثير من التفاني؛ ليس هناك سبب لجعل الأمور أكثر صعوبة ومحاولة التوجه نحو الفوز الكبير في كل تجارة إذا كنت تعلم أنها فرص ذات احتمالية منخفضة. يتم إحراز الأموال في التداول على المدى الطويل، وليس من خلال تجارة واحدة محظوظة
عملية صنع السوق
فكرة الاستراتيجية بأكملها تعتمد بشكل كبير على "التلاعب" الذي يسببه صانعو السوق.
الحافة العامة موجودة لأن صانعي السوق هم هذه الكيان الشريرة التي تجلس طوال اليوم تحرك السوق وتشغل خسائر التوقف التجزئة. في الواقع، هذا ليس عمل صانعي السوق. صانعي السوق يقومون بعمل السوق، وليس بطريقة التلاعب الشريرة ولكن عن طريق توفير السيولة.
إذا نظرت إلى عمق السوق المزيد من أي رمز تعريف، سترى الحجم المذكور على العرض والعرض.
لأن عمق السوق في الأسواق الشائعة مثل بيتكوين، E-mini S&P500، ناسداك، الذهب، النفط أو العملات مشهورة ومزدحمة في كثير من الأحيان بفضل صانعي السوق، فلن يكون لديك في معظم الحالات أي مشكلة في الدخول والخروج من التجارات بسرعة كبيرة.
الرسم البياني أعلاه يوضح عمق السوق لمؤشر Euro Stoxx 50، وهو سوق شائع يتم تداوله على بورصة Eurex.
يمكنك رؤية أنه في الوقت الحالي، عند 3516، هناك 464 عقدًا للشراء، وعند 3517، هناك 455 عقدًا للبيع.
لديك اختيارين إذا كنت ترغب في الدخول إلى السوق بمركز طويل.
الشراء السوقي: سيؤدي هذا إلى عبور الفارق، وستكون في تداول على خسارة نقطة واحدة على الفور، وستدخل في 3517 في حين يتداول السوق عند 3516.
أمر محدد: يمكنك وضع أمر محدد عند 3516، ولكن سيتم وضع طلبك، فلنقل في هذه الحالة 1 لوت، كل الطريق إلى الصف، لذلك سيظهر الرقم 467 على العرض، وستأمل في الحصول على ملء.
إذا كنت تتداول فقط 1 لوت ، فإن انتشار هذه العلامة الواحدة يكلف 10 يورو لهذا السوق؛ وهذا شيء يغفل عنه كثير من المتداولين التجزئة ويستخدمون أوامر السوق فقط لأنهم يرغبون في دخول المراكز فورًا؛ وهنا يدخل صناع السوق.
صنع السوق هو ما يعرف بإستراتيجية محايدة تجاه الدلتا، بمعنى آخر، لا يهم صانعو السوق اتجاه السوق ولكنهم مهتمون فقط بتوفير السيولة على العروض والطلبات وكسب المال من خلال جمع الفارق.
لأنه إذا استخدمت أمر السوق عند 3516 وتمت ملءها عند 3517، هناك شخص على الجانب المقابل الذي فقط دخل في البيع القصير الذي حقق ربحًا فوريًا بمقدار نقطة واحدة.
الصورة أعلاه تظهر نظرة مبسطة جداً على صنع السوق.
في هذه الحالة، يبيع صانع السوق واحدة إلى المشتري بسعر 11 دولارًا، مجمعًا فارقًا واحدًا، لكنه الآن يحمل مخزونًا من واحدة قصيرة.
كما ذكرت، فإن صناعة السوق هي استراتيجية محايدة تجاه الدلتا. لذلك، لا يرغب صانعو السوق في الاحتفاظ بمركز في الأصل الأساسي لذلك عليهم الآن شراء 1 لوت بسعر 9 دولارات للتخلص من موقفهم القصير ومرة أخرى جمع هذا الربح من الفارق.
بالطبع، في العالم الحقيقي، يمكن أن تتحرك الأسواق بسرعة كبيرة في فترة زمنية قصيرة جدًا، لذلك قد ينتهي مراقبوا السوق بتراكم مزيد من المخزون الطويل / القصير مما يرغبون حقًا ويحتاجون إلى إدارته وفقًا لذلك.
صنع السوق يتم اليوم عادة بشكل خوارزمي، وهناك الكثير من الشركات التي تركز بشكل حصري على صنع السوق.
بالطبع، يحدث التلاعب في الأسواق المالية. على سبيل المثال، في سوق الفوركس، سيقوم بعض السماسرة بتوسيع الفارق بين الأسعار، بينما في سوق العملات الرقمية، تعتمد العديد من العمليات على 'معلومات داخلية'، وهذا يشبه السوق الأسهم.
هناك أيضًا العديد من حالات التلاعب في الفوركس حيث يقوم التجار بتقديم الطلبات العميل مسبقًا، ولكن كل هذا هو نوع مختلف من التلاعب مقارنة بما يعتقده متداولو ICT/SMC الذين يقومون بتشغيل توقف مستمر على أساس يومي.
السيولة وتدفق الطلب
Orderflow
فيما يتعلق بتكنولوجيا المعلومات وإدارة عمليات البيع والشراء، يتم استخدام مصطلحات السيولة وتدفق الأوامر بشكل متكرر.
أولا وقبل كل شيء ، تعتمد الإستراتيجية فقط على حركة السعر. لا يستخدم متداولو SMC أي بيانات من المستوى 2 أو أدوات تدفق أوامر أخرى إلى جانب حركة السعر الخالصة ؛ عندما تراهم يتحدثون عن "تدفق الأوامر" ، فإنهم يقصدون فقط تدفق السوق أو اتجاه الاتجاه العام.
هذا ليس ما هو تدفق الأوامر، قد يكون موجوداً في قاموس تاجر مثل ICT/SMC، ولكن بشكل عام، يعود التدفق الحقيقي للأوامر إلى DOM (كتاب الأوامر العميق) الذي أظهرته لك سابقاً.
تدرس Orderflow العلاقة بين الطلبات المحدودة (السيولة) والطلبات السوقية. إنها أقصى شكل للسعر يمكنك مشاهدته في السوق.
غرض هذه المقالة ليس توضيح العلاقة الفريدة بين أوامر الحدود وأوامر السوق؛ قمت بذلك في مقال حولتداول تدفق الطلبات.
من أجل هذه المقالة ، يجب أن تفهم أن تدفق الطلب هو أكثر وجهة نظر تكبيرًا للسوق ، وهناك العديد من الأدوات مثل DOM و Footprint و Time and Sales ، وما إلى ذلك تساعد المتداولين على استخراج معلومات مهمة من تدفق الطلب.
سيولة
مفهوم السيولة يلعب دورًا رئيسيًا في تداول تكنولوجيا المعلومات والاتصالات / تكنولوجيا الإدارة الذكية.
تتم العثور على مناطق السيولة أدناه وفوق الخطوط الأفقية / المائلة.
هذه هي المناطق التي يضع فيها التجار التجزئة محطاتهم ويتم استغلالها في كثير من الأحيان من قبل “الأموال الذكية”.
مرة أخرى، السبب وراء هذه الحركات هو أكثر مللًا بكثير من إعطاء الائتمان لبعض القوى الخفية.
كل شيء يعتمد على تدفق الطلبات وكيفية تفاعل المشاركين في السوق عند مستويات معينة.
بالطبع، كلما كان أبسط كان أفضل؛ إذا كنت تتداول باستخدام موجات إليوت، صناديق غان أو بعض استراتيجيات أخرى ذات طابع شخصي عالي، سيكون من الصعب العثور على مستويات حيث يكون هناك الكثير من التفاعل.
ولكن بالنسبة لأولئك الذين يستخدمون خطوطا أفقية أو مائلة بسيطة، أو حتى شيئًا مثل المتوسطات المتحركة الشائعة (50، 100، 200)، سترى أن هناك تفاعلًا عند هذه المستويات.
جميع الأسواق المالية تعمل في مزاد ثنائي الاتجاه، وهذا يعني أنه يجب أن يكون هناك بائع لكل مشترٍ والعكس صحيح. إذا وصلت السوق إلى مستوى أفقي مثل نقطة الدعم/المقاومة (S/R)، فإن ذلك عادة ما يؤدي إلى حدوث نوعين من الأحداث.
بالطبع، هناك توقفات يتم تشغيلها، ولكن في العديد من الحالات، هناك أيضًا تجار وخوارزميات يحاولون فرض استمرارية ما بعد المستوى.
إذا نظرت إلى المثال أعلاه على الرسم البياني لزوج اليورو/الدولار الأمريكي، عندما اخترق السعر مستوى الدعم من الأسفل، تم تفعيل أوامر الوقف من المراكز الطويلة؛ هذه الأوامر هي أوامر بيع. بالإضافة إلى ذلك، هناك أوامر بيع جديدة تأتي إلى السوق من أولئك الذين يحاولون التداول في استمرارية الاتجاه.
نظرًا لأنه بالنسبة لكل مشترٍ ، يجب أن يكون هناك بائع (والعكس بالعكس) ، فإن ضغط البيع العدواني هذا يخلق بيئة مثالية لدخول اللاعبين الكبار في المراكز الطويلة.
كما يمكنك رؤية أعلاه، هذا هو رسم بياني لأثر القدم لعقد العقود الآجلة لليورو/الدولار الأمريكي (6E) حيث يمكنك رؤية هذه الديناميكية بوضوح شديد.
تزداد نشاطات البيع (بما في ذلك وقف الخسارة وتدفق الطلبات الجديدة) بشكل كبير عندما تكسر الأسعار أدنى مستوياتها، ولكن بمجرد أن يصل السوق إلى أدنى مستوياته، يدخل المشترين الكبار فجأة ويبدأون في ملء طلباتهم الطويلة.
لماذا يحدث هذا بالضبط هناك؟
يعود ذلك إلى مثال من Euro Stoxx على تداول DOM. إذا استخدمت أمر سوق ، فأنت تعبر عن انتشار ، وأنت في الحال في انخفاض بنقطة واحدة. ستضع التداول مرة واحدة على هذه العقود الآجلة الأوروبية بك خسارة 6.25 دولار ، وهو نقطة واحدة من هذا المنتج.
إنه ليس أمرًا كبيرًا إذا كنت تتاجر فقط بـ 1-2 عقود ، ولكن ماذا إذا كنت ترغب في شراء 100 ، 500 أو 1000؟
كما يمكنك رؤية هناك في الأثر، هناك مشترٍ قام بشراء 130 عقدًا بسعر واحد. إذا كان سيتداول فقط في النقطة غير المواتية حيث تكون السيولة ضئيلة، فقد ينتهي بهم الأمر في عدة انخفاضات متتالية فقط من انتشار الأسعار؛ وهذا يمكن أن يساوي بسهولة أكثر من 1,000 دولار.
ولكن إذا كانوا ذكيين ويقومون بالتجارة في المجالات ذات الكثير من المشاركة، فيمكنهم ملء طلباتهم دون أي انزلاق.
بمجرد أن يرى البائعون أن شرائهم الجديد يتم امتصاصه من قبل مشترين أكبر وأن السعر لا ينخفض ببساطة، فإنهم يبدأون في تغطية مراكزهم مما سيحول مرة أخرى مبيعاتهم إلى شراء، وسيتم دفع الأسعار للأعلى.
من وجهة نظر تدفق الطلبات، كل حالة مختلفة، في بعض الأحيان يكون هناك أمر محدود كبير مستقر أدناه/أعلى المستوى؛ وهذا إشارة لمشاركين جدد يرغبون في المشاركة، وليس وقف الخسائر حيث لا يمكنك رؤية أوامر الوقف على لوحة الطلبات؛ هذا سوء فهم شائع بين المتداولين الجدد.
هذه الخرائط الحرارية غالبًا ما تكون أداة اختيار للعديد من التجار الجدد، ويعتقدون أنها كلها أداة نهائية للاستخدام.
لا أعتقد ذلك شخصياً، حيث يوجد الكثير من الحالات التي يضع فيها المشترون أو البائعون أوامرًا مزيفة في DOM، وهي الأوامر التي لا يرغبون في ملئها ولكنها تسبب الارتباك فقط.
بمجرد أن يبدأ السعر في الوصول إلى أمر راحة كبير ، يبدأ العديد من التجار الأصغر في الشراء قبله فقط ليروا أنه يتم سحبه في اللحظة الأخيرة وسوق التحطيم من خلال المضلع الكاذب الذي كان يملأ الأمر المعاكس طوال الوقت. لقد غطيت هذا بشكل أكثر عمق في مقالة هيكل السوق الميكروية ، وهو مصدر جيد لفهم المزيد من هذه الديناميات السوق.
النقطة الأساسية هي أن الاعتقاد بأن الأسواق تفحص فقط المستويات الأفقية / العمودية في نتائج توقف العملات من الأموال الذكية إلى التجار التجزئة أكثر من سخافة.
هناك المزيد مما يحدث على هذه المستويات، وفي الواقع، فإن التوقف يتم تشغيلها في كثير من الأحيان ويقوم بلعب الجزء الأصغر.
إذا قررت في أي وقت مضى أن تستثمر المزيد من الوقت في النظر في تدفق الطلب ، فسوف تبدأ في رؤيته بنفسك ؛ لذلك ، يمكنك الانضمام إلى تدريبات Tradingriot ، حيث يتم شرح جميع التقنيات مع عملية تنفيذ التجارة بالتفصيل.
AMD/قوة الثلاثة
واحدة من الأنماط الشائعة التي لاحظت أنها يتم تداولها عبر الإنترنت في كثير من الأحيان تسمى بقوة الثلاثة أو AMD (التراكم ، التلاعب ، التوزيع).
في الأصل تم تقديمها على أنها "محاكاة" على أزواج الفوركس الرئيسية خلال فتح لندن إلى حدود المدى الآسيوي ولكن يمكن تطبيقها على إطارات زمنية مختلفة.
هذا نمط رائع ويمكن ملاحظته في كثير من الأحيان حيث يميل السعر إلى الدفع إلى الجانب الأقل سيولة من السوق لمعرفة كيف ستكون المشاركة، ولكن مرة أخرى، لا أنظر إلى وراءه تلاعب شرير.
كما هو الحال مع الأمثلة السابقة، يتداول الأسواق بموجب الارتفاع / الانخفاض السابق ويزيد المشاركة عند تنشيط كل من التوقفات ودخول لاعبين جدد. واحدة من خصائص النمط هي الرد السريع من المنخفض الذي يتميز بانعكاس v، بعبارة أخرى، لا يوجد قبول الوقت في الأسعار الجديدة. يمكن أن يكون هذا إشارتك إلى "فيكاوت" واحتمال عكس الموقف.
مرة أخرى شيء يمكننا أن نجد تفسيرًا منطقيًا فقط بالنظر إلى تدفق الأوامر والمشاركة عند القيعان.
مفاهيم شائعة أخرى هي كتل الطلبات، هذه المستطيلات السحرية التي تستخدم في استمرارية الاتجاه وعندما يصل السعر إليها، يعود ببساطة عندها.
على مر السنين، تحصل هذه الأشياء على العديد من الأسماء والتفسيرات.
الفكرة الرئيسية في مصطلحات تكنولوجيا المعلومات / تكنولوجيا الإدارة والتحكم الذكية هي أن تستخدم هذه المجالات من الأموال الذكية لملء طلباتها. لنكون منصفين ، هذا ليس بعيدًا كثيرًا عن الحقيقة ، ولكن مرة أخرى ، هناك كل هذه الكلام الذكي للأموال / تاجر التجزئة لجعل الأمور تبدو أكثر غموضًا مما ينبغي أن تكون.
كما ذكرت بالفعل، لا يمكن للتجار الكبار تنفيذ مراكزهم هنا وهناك؛ بل يحتاجون إلى القيام بها في مناطق مفيدة بتداول كافٍ لتجنب التكاليف الإضافية.
إذا نظرت إلى المثال أعلاه، الصورة التي ترغب في بيع 1000 عقد على زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي. هل تفعل ذلك في مربع أحمر حيث ينخفض السعر ولا يوجد الكثير من المشترين الراغبين في الشراء أم تفعل ذلك في المربع الأخضر حيث يرتفع السعر ولديك طرف مقابل كافٍ لتنفيذ طلباتك؟
بالطبع، يجعل الصندوق الأخضر أكثر معنىً.
تنصل من المسؤولية:
- يتم نقل هذه المقالة من [gateBlockbeats]. إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيف تصبح الأموال الذكية؟ ينتمي حق النشر إلى الكاتب الأصلي [زهوزهو]. إذا كان لديك أي اعتراض على إعادة الطبع ، يرجى التواصل مع بوابة تعليمالفريق، سيتعامل الفريق معه في أقرب وقت ممكن وفقًا للإجراءات ذات الصلة.
- تنويه: الآراء والآراء المعبر عنها في هذه المقالة تمثل آراء الكاتب فقط ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.
- يترجم فريق Gate Learn الإصدارات الأخرى بلغات أخرى للمقالة. ما لم ينص على خلاف ذلك، قد لا يتم نسخ المقالة المترجمة أو توزيعها أو استعارتها.
相关文章
كيف تعمل بحوثك الخاصة (Dyor)؟
ما هو التحليل الأساسي؟
أفضل 10 منصات تداول العملات الميمية
مفاهيم الأموال الذكية وتداول تكنولوجيا المعلومات والاتصالات
إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيف تصبح الأموال الذكية؟
ملاحظة المحرر: الغرض الرئيسي من هذه المقالة هو شرح أن تداول السوق ليس تمامًا تحت سيطرة "الأموال الذكية" كما يقول بعض نظريات التداول الشائعة، بل يعتمد على تفاعل عمق السوق وتدفق الأوامر. يتجنب التجار الكبار تكاليف المعاملات الإضافية من خلال اختيار مناطق تحتوي على سيولة كافية لتنفيذ الطلبات. يجب على التجار التركيز على الهيكل الفعلي للسوق وحركات المشاركين بدلاً من توريط عمليات السوق بشكل مبالغ فيه.
ما يلي هو المحتوى الرئيسي (تم تحرير المحتوى الأصلي لسهولة القراءة والفهم):
إذا كنت قد كنت في مجال التداول لفترة من الوقت، فمن المرجح أنك لاحظت دائمًا وجود نوع معين من استراتيجية 'نكهة الشهر'، بمعنى آخر، نظام التداول الذي يتم تكريره من قبل الجميع. بالإضافة إلى العديد من الرسائل الخاصة التي أتلقاها على تويتر تسأل عن مفاهيم الأموال الذكية، يمكنك رؤية هؤلاء التجار 'SMC' في كل مكان.
Instagram و Youtube و Twitter ووسائل التواصل الاجتماعي الأخرى مليئة بمخططات tradingview بعد فوات الأوان التي تعرض أطرا زمنية مدتها دقيقة واحدة للصفقات التي تعود من 10 إلى 20 ريالا (عوائد على المخاطر). لقد كتبت هذا المقال لإلقاء بعض الضوء على ما يحدث بالفعل ولماذا تتحرك الأسواق ، لأنني ببساطة سئمت من سماع هذا "التلاعب المستمر من قبل صناع السوق".
فكرة استراتيجية
أولاً، ما هي مفاهيم الأموال الذكية؟
تجارة SMC هي شكل مشتق مستمد من دائرة التجار الداخلي (ICT). ببساطة، تعتمد طريقته في التداول على تلاعب الأموال الذكية بالأسعار باستمرار لتحفيز توقف تجار التجزئة وإنشاء سيولة في السوق.
تسمي ICT هؤلاء الأشخاص "المنشطين السوقيين"، وهو مصطلح سأعود إليه لاحقًا.
السبب الرئيسي الذي جعل هذه المفاهيم شائعة للغاية هو أنها 'رائعة'.
يأتي الناس في جميع أنحاء العالم إلى السوق وهم يجلسون في المنزل أمام منصة التداول Metatrader 4، ويرون هذه الكلمات مثل 'المال الذكي' و'التلاعب' وفجأة يشعرون وكأنهم لم يعد لديهم تجار بالتجزئة بعد الآن، والآن يفهمون تمامًا كيف تعمل الأسواق المالية حيث يمكنهم رؤية ما يحدث خلف الستار في الممارسات الغامضة التي تحدث كل يوم.
الحقيقة هي أن مفاهيم 'تكنولوجيا المعلومات والاتصالات' تعمل، ولكن السبب في نجاحها أكثر مللاً.
الشيء الشائع جدًا الذي يفعله تجار تكنولوجيا المعلومات والاتصالات والمواد الكيميائية الصناعية هو إعادة تسمية الأشياء وتعقيد الأمور لتبدو أكثر جاذبية ، لتجعلك تعتقد أن لديك هذه المعلومات الداخلية التي تخفى عن الجميع الآخرين.
إذا كنت ستلقي نظرة على هذافيديوعن طريق Chris Lori ، الذي يمتد لأكثر من عشر سنوات و Chris Lori هو واحد من الأشخاص الذين تعلمتهم ICT منهم ، قد تحصل على فكرة عن مصدر كل هذه الأشياء.
على مر السنين، انتقلت هذه المفاهيم إلى أسواق أخرى مثل العملات المشفرة، ومرة أخرى، لا تزال تعتمد بشكل كبير على فكرة التلاعب وصانعي السوق. سأتركك تكون الحكم وأطلب منك أن تسأل نفسك سؤالًا إذا كنت تعتقد أن شخصًا ما يجلس داخل البنك ويقضي اليوم كله في مشاهدة رسم بياني لمدة دقيقة من USD/CHF أو بعض العملات المشفرة والشيء الوحيد الذي يفعله هو تشغيل توقف من التجار التجزئة.
لا يحتاج العبقري لمعرفة مدى غباء هذا الصوت. ولكن كما قلت، هذه المفاهيم تعمل؛ الأسواق في كثير من الأحيان تتداول فوق/أدنى القمم/القيعان السابقة وتعكس من هناك؛ الأسواق تعود إلى "كتلة الأمر" وتستمر في الاتجاه المطلوب.
دعنا نلقي نظرة على السبب وراء حدوث ذلك.
توقعات واقعية
قبل أن نلقي نظرة على الاستراتيجية نفسها، تحتاج إلى فهم بعض المفاهيم الأساسية ولماذا معظم الأشخاص الذين يشاركون في التداول عبر الإنترنت بـ "SMC" لا يحققون أرباحًا حقيقية في التداول.
أيضًا، ما يستحق الذكر هو أن هذا أمر يتعلق بـ 'سمك تريدرز' بشكل صارم. أثناء قيامي ببعض الأبحاث لهذه المقالة، تصفحت القليل من محتوى تكنولوجيا المعلومات ولم يروج حقًا لهذا النوع من التداول، كما وجدت بعض مقاطع الفيديو الخاصة بإدارة المخاطر لديه وتحتوي على بعض النصائح القوية.
لماذا لا يمكنك كسب 10R من كل صفقة مثل الجميع على إنستغرام؟
إذا كنت جديدًا نسبيًا في التداول، فإن R يمثل وحدة واحدة من مخاطرك.
إذا رأيت شخصًا ما عبر الإنترنت يتحدث عن تجارة 3R، فإن ذلك يعني أنهم ربحوا ثلاث مرات مخاطرهم؛ بمعنى آخر، إذا ar$1000، فقد حصلوا على $3000.
مفهوم بسيط للغاية أنا متأكد من أن معظمكم يعرفه جيدا ، وقد تمت مناقشته عدة مرات عبر الإنترنت وعلى هذا الموقع أيضا ؛ إذا كنت تريد المزيد من التفاصيل ، فتأكد من قراءة ملف إدارة المخاطرالمقال.
المشكلة مع معظم تجار SMC الذين تراهم عبر الإنترنت، هم دائمًا يميلون إلى نشر تجارات مع بضع نقاط من وقف الخسارة ومكافآت ضخمة.
أبسط تفسير لعدم واقعية التداول عند 10R إذا افترضنا للحظة أنه كذلك.
التداول على الرسم البياني لمدة دقيقة واحدة يوفر عددًا كبيرًا من فرص التداول خلال اليوم. لنفترض أنك تراقب سوقين إلى ثلاثة أسواق، وسيكون هناك ما لا يقل عن صفقتين في اليوم في معظم الأيام.
باستخدام هذه المنطقة ، هناك حوالي 250 يوم تداول في السنة ، لذا دعونا نقول إنك ستقوم بـ 500 صفقة خلال السنة بأكملها. كل صفقة لديها نسبة مكافآت إلى مخاطرة 10:1 ، وأنت على حق في 50٪ من الحالات.
بدءًا من حساب بقيمة 10,000 يورو ، ستحقق ربحًا بقيمة 13 رقمًا بنهاية العام ، وأنت الآن أغنى رجل في العالم ، مبروك.
واحدة من الحجج التي رأيتها عبر الإنترنت هي أن هذه التجارات عالية العائد لها نسبة فوز منخفضة جدًا، حوالي 20-30% ولكن نظرًا لأن نسبة المكافأة: المخاطرة كبيرة جدًا، فإنها ما زالت استراتيجية ربحية.
نفس استراتيجية 10:1 R: R مع معدل فوز 20% هي في الواقع مربحة على المدى الطويل، ولكن إذا نظرت إلى الأسفل، سترى أن أحد منحنيات الأسهم تعرض لـ 38 خسارة متتالية.
فكر للحظة أنك ستكون قادرًا على الجلوس أمام الكمبيوتر وتتناول 38 خسارة متتالية دون أن تنحرف وتنتهك بعض القواعد التي قد تسبب أضرارًا أكبر.
إذا قمنا بتشغيل المحاكاة لآخر مرة نلقي نظرة على استراتيجية لديها معدل فوز 50% ونسبة مكافأة للمخاطر 2.5 وهو أمر أكثر واقعية بكثير، يمكنك أن ترى أن لديك لا تزال فرصة لتجربة 13 خسارة متتالية.
حتى ذلك يمكن أن يكون صعباً للغاية للاحتمال، ولكن إذا بنيت سجلًا قويًا وكان لديك قناعة في نظامك، فسيكون من الأسهل البقاء على قيد الحياة بدلاً من الجلوس في خسائر مستمرة آملاً في ضربة جائزة واحدة فقط ستعيد 10 مرات مخاطرتك.
ولكن حسنًا، في نهاية اليوم، إنها خيارك إذا كنت ترغب في التركيز على بناء منحنى الأسهم الخاص بك ببطء وثبات أم محاولة تحقيق فوز كبير في كل صفقة.
إذا كنت تتداول على الإطارات الزمنية الأقل مثل الرسم البياني لمدة دقيقة أو رسم بياني للعلامات، ستستخدم حجمًا كبيرًا جدًا للمركز مع وقف خسارة ضيق جدًا.
هذا هو إعداد شائع نسبياً سترى التجار SMC يأخذونه. السوق تجاوز المقاومة لـ "أخذ السيولة" وكسر الهيكل للأسفل بعد ذلك.
فكرة التداول هي بيع شمعة الدقيقة الأخيرة قبل حدوث البيع بتوجيه هابط مع هدف منخفض أدناه.
في هذا المثال، لم تكن التجارة ناجحة في هذه الحالة، وهذا أمر طبيعي تمامًا، ليست جميع التجارات ستكون رابحة، ولكن علينا أن ننظر بشكل أعمق في إدارة المخاطر لهذا التحديد لفهم المشكلة.
أعلم أن معظمكم يتداولون بأحجام حساب صغيرة، ولكن بالطبع، الجميع يرغب في أن يكون لديه "النجاح" يومًا ما ويتداول بمبالغ كبيرة؛ ولذلك، في هذه الحالة، دعونا نفترض أنك تتداول بحساب قيمته 100,000 دولار وتخاطر بنسبة 1% في هذا التداول.
لأن وقف خسارتك هو فقط 27 دولارًا أو 0.13% من سعر الدخول الخاص بك، فإنك تحتاج إلى بيع الكثير من بيتكوين لجعل هذا التحرك بقيمة 27 دولارًا يستحق 1000 دولار؛ لتكون محددًا، تحتاج إلى حوالي 750،000 دولار أو 37 بيتكوين.
لتوضيح ذلك بقليل من المباراة، قمت بالبيع القصير لـ 37 بتكوين بسعر 20،287 دولار، ما يعادل 750،619 دولار. إذا انخفض سعر بتكوين إلى 20،314 دولار، فإن هذه الـ 37 بتكوين نفسها الآن تساوي 751،618 دولارًا، مما يعني أنك مدين للصرافة بمبلغ 1،000 دولار لأنك اقترضت للبيع القصير لبتكوين.
بالطبع، كل هذه العملية مؤتمتة، وإذا كان لديك أمر توقف عند 20,314 دولار، فإن الصرف سيغلق موقفك تلقائيًا، وستفقد هذه 1,000 دولار، ويمكنك المضي قدمًا في الصفقة التالية، أو هل يمكنك ذلك؟
كما يمكنك أن ترى، هذا هو رسم بياني للأثر لتعطيك تفكيك مبسط للغاية للأرقام على اليسار توضح البيع والأرقام على اليمين توضح الشراء.
يمكن العثور على المزيد عن الأثر في هذامقالة.
واحدة من الأشياء التي ربما سمعتها في التداول هي أنه يجب أن يكون هناك مشترٍ لكل بائع والعكس صحيح. حسنًا، إذا باعت 750 ألف دولار من بيتكوين وتريد الخروج من الموقف، فعليك أن تجد شخصًا سيشتريها منك.
على الرسم البياني أعلاه، تمثل الخط الأحمر الخسارة المحددة التي وضعتها في التبادل، لكن الخط الأزرق فوقه يظهر أين ستخرج بشكل واقعي حيث يجب على السوق ملء تلك الـ 37 بيتكوين أولاً. يُعرف هذا عمومًا باسم الانزلاق، وفي هذه الحالة، ستتلقى انزلاقًا بقيمة تقريبية 10 دولارات.
هذا الكثير جدًا إذا كانت نقطة التوقف الأصلية أقل من 30 دولارًا، وبشكل عام، ستؤدي هذه إلى خسارة إضافية قدرها 0.3% (300 دولارًا) بدون عمولات. كما يمكنك أن ترى من هذا المثال، إذا كنت تتداول على فترات زمنية قصيرة جدًا، فإن المخاطرة بنسبة 1% ليست بالضرورة 1% فقط، خاصةً عند التداول بحساب أكبر.
وتم استخدام هذا المثال في يوم تداول عادي؛ يمكن أن تزداد الأمور سوءًا بشكل كبير خلال الأخبار عالية التأثير عندما يقوم صانعو السوق بسحب السيولة قبل الحدث.
لقد غطيت هذا في الفيديو أدناه.رابط الفيديو
التداول على إطار زمني دقيقة واحدة ليس أمرًا غير واقعي، بل هو أكثر من جيد في معظم الحالات إذا كنت تتداول في الأسواق السائلة، ولكن عليك أن تكون لا تزال تدرك السيولة المتاحة والفروق والعمولات المتاحة. من غير الواقعي أن تهدف إلى تحقيق صفقات بنسبة ربح 10R في كل إعداد تقوم به وتتصرف وكأنها تداول طبيعي.
حتى لو تمكنت من العثور على استراتيجية تقوم بعمل صفقات بقيمة 10R بنسبة فوز 20٪، في وقت لاحق، ستواجه سلسلة خسائر طويلة لا يمكنك تحملها، خاصة إذا كنت ستتداول بمزيد من المال.
التداول بحد ذاته مُرهق ويتطلب الكثير من التفاني؛ ليس هناك سبب لجعل الأمور أكثر صعوبة ومحاولة التوجه نحو الفوز الكبير في كل تجارة إذا كنت تعلم أنها فرص ذات احتمالية منخفضة. يتم إحراز الأموال في التداول على المدى الطويل، وليس من خلال تجارة واحدة محظوظة
عملية صنع السوق
فكرة الاستراتيجية بأكملها تعتمد بشكل كبير على "التلاعب" الذي يسببه صانعو السوق.
الحافة العامة موجودة لأن صانعي السوق هم هذه الكيان الشريرة التي تجلس طوال اليوم تحرك السوق وتشغل خسائر التوقف التجزئة. في الواقع، هذا ليس عمل صانعي السوق. صانعي السوق يقومون بعمل السوق، وليس بطريقة التلاعب الشريرة ولكن عن طريق توفير السيولة.
إذا نظرت إلى عمق السوق المزيد من أي رمز تعريف، سترى الحجم المذكور على العرض والعرض.
لأن عمق السوق في الأسواق الشائعة مثل بيتكوين، E-mini S&P500، ناسداك، الذهب، النفط أو العملات مشهورة ومزدحمة في كثير من الأحيان بفضل صانعي السوق، فلن يكون لديك في معظم الحالات أي مشكلة في الدخول والخروج من التجارات بسرعة كبيرة.
الرسم البياني أعلاه يوضح عمق السوق لمؤشر Euro Stoxx 50، وهو سوق شائع يتم تداوله على بورصة Eurex.
يمكنك رؤية أنه في الوقت الحالي، عند 3516، هناك 464 عقدًا للشراء، وعند 3517، هناك 455 عقدًا للبيع.
لديك اختيارين إذا كنت ترغب في الدخول إلى السوق بمركز طويل.
الشراء السوقي: سيؤدي هذا إلى عبور الفارق، وستكون في تداول على خسارة نقطة واحدة على الفور، وستدخل في 3517 في حين يتداول السوق عند 3516.
أمر محدد: يمكنك وضع أمر محدد عند 3516، ولكن سيتم وضع طلبك، فلنقل في هذه الحالة 1 لوت، كل الطريق إلى الصف، لذلك سيظهر الرقم 467 على العرض، وستأمل في الحصول على ملء.
إذا كنت تتداول فقط 1 لوت ، فإن انتشار هذه العلامة الواحدة يكلف 10 يورو لهذا السوق؛ وهذا شيء يغفل عنه كثير من المتداولين التجزئة ويستخدمون أوامر السوق فقط لأنهم يرغبون في دخول المراكز فورًا؛ وهنا يدخل صناع السوق.
صنع السوق هو ما يعرف بإستراتيجية محايدة تجاه الدلتا، بمعنى آخر، لا يهم صانعو السوق اتجاه السوق ولكنهم مهتمون فقط بتوفير السيولة على العروض والطلبات وكسب المال من خلال جمع الفارق.
لأنه إذا استخدمت أمر السوق عند 3516 وتمت ملءها عند 3517، هناك شخص على الجانب المقابل الذي فقط دخل في البيع القصير الذي حقق ربحًا فوريًا بمقدار نقطة واحدة.
الصورة أعلاه تظهر نظرة مبسطة جداً على صنع السوق.
في هذه الحالة، يبيع صانع السوق واحدة إلى المشتري بسعر 11 دولارًا، مجمعًا فارقًا واحدًا، لكنه الآن يحمل مخزونًا من واحدة قصيرة.
كما ذكرت، فإن صناعة السوق هي استراتيجية محايدة تجاه الدلتا. لذلك، لا يرغب صانعو السوق في الاحتفاظ بمركز في الأصل الأساسي لذلك عليهم الآن شراء 1 لوت بسعر 9 دولارات للتخلص من موقفهم القصير ومرة أخرى جمع هذا الربح من الفارق.
بالطبع، في العالم الحقيقي، يمكن أن تتحرك الأسواق بسرعة كبيرة في فترة زمنية قصيرة جدًا، لذلك قد ينتهي مراقبوا السوق بتراكم مزيد من المخزون الطويل / القصير مما يرغبون حقًا ويحتاجون إلى إدارته وفقًا لذلك.
صنع السوق يتم اليوم عادة بشكل خوارزمي، وهناك الكثير من الشركات التي تركز بشكل حصري على صنع السوق.
بالطبع، يحدث التلاعب في الأسواق المالية. على سبيل المثال، في سوق الفوركس، سيقوم بعض السماسرة بتوسيع الفارق بين الأسعار، بينما في سوق العملات الرقمية، تعتمد العديد من العمليات على 'معلومات داخلية'، وهذا يشبه السوق الأسهم.
هناك أيضًا العديد من حالات التلاعب في الفوركس حيث يقوم التجار بتقديم الطلبات العميل مسبقًا، ولكن كل هذا هو نوع مختلف من التلاعب مقارنة بما يعتقده متداولو ICT/SMC الذين يقومون بتشغيل توقف مستمر على أساس يومي.
السيولة وتدفق الطلب
Orderflow
فيما يتعلق بتكنولوجيا المعلومات وإدارة عمليات البيع والشراء، يتم استخدام مصطلحات السيولة وتدفق الأوامر بشكل متكرر.
أولا وقبل كل شيء ، تعتمد الإستراتيجية فقط على حركة السعر. لا يستخدم متداولو SMC أي بيانات من المستوى 2 أو أدوات تدفق أوامر أخرى إلى جانب حركة السعر الخالصة ؛ عندما تراهم يتحدثون عن "تدفق الأوامر" ، فإنهم يقصدون فقط تدفق السوق أو اتجاه الاتجاه العام.
هذا ليس ما هو تدفق الأوامر، قد يكون موجوداً في قاموس تاجر مثل ICT/SMC، ولكن بشكل عام، يعود التدفق الحقيقي للأوامر إلى DOM (كتاب الأوامر العميق) الذي أظهرته لك سابقاً.
تدرس Orderflow العلاقة بين الطلبات المحدودة (السيولة) والطلبات السوقية. إنها أقصى شكل للسعر يمكنك مشاهدته في السوق.
غرض هذه المقالة ليس توضيح العلاقة الفريدة بين أوامر الحدود وأوامر السوق؛ قمت بذلك في مقال حولتداول تدفق الطلبات.
من أجل هذه المقالة ، يجب أن تفهم أن تدفق الطلب هو أكثر وجهة نظر تكبيرًا للسوق ، وهناك العديد من الأدوات مثل DOM و Footprint و Time and Sales ، وما إلى ذلك تساعد المتداولين على استخراج معلومات مهمة من تدفق الطلب.
سيولة
مفهوم السيولة يلعب دورًا رئيسيًا في تداول تكنولوجيا المعلومات والاتصالات / تكنولوجيا الإدارة الذكية.
تتم العثور على مناطق السيولة أدناه وفوق الخطوط الأفقية / المائلة.
هذه هي المناطق التي يضع فيها التجار التجزئة محطاتهم ويتم استغلالها في كثير من الأحيان من قبل “الأموال الذكية”.
مرة أخرى، السبب وراء هذه الحركات هو أكثر مللًا بكثير من إعطاء الائتمان لبعض القوى الخفية.
كل شيء يعتمد على تدفق الطلبات وكيفية تفاعل المشاركين في السوق عند مستويات معينة.
بالطبع، كلما كان أبسط كان أفضل؛ إذا كنت تتداول باستخدام موجات إليوت، صناديق غان أو بعض استراتيجيات أخرى ذات طابع شخصي عالي، سيكون من الصعب العثور على مستويات حيث يكون هناك الكثير من التفاعل.
ولكن بالنسبة لأولئك الذين يستخدمون خطوطا أفقية أو مائلة بسيطة، أو حتى شيئًا مثل المتوسطات المتحركة الشائعة (50، 100، 200)، سترى أن هناك تفاعلًا عند هذه المستويات.
جميع الأسواق المالية تعمل في مزاد ثنائي الاتجاه، وهذا يعني أنه يجب أن يكون هناك بائع لكل مشترٍ والعكس صحيح. إذا وصلت السوق إلى مستوى أفقي مثل نقطة الدعم/المقاومة (S/R)، فإن ذلك عادة ما يؤدي إلى حدوث نوعين من الأحداث.
بالطبع، هناك توقفات يتم تشغيلها، ولكن في العديد من الحالات، هناك أيضًا تجار وخوارزميات يحاولون فرض استمرارية ما بعد المستوى.
إذا نظرت إلى المثال أعلاه على الرسم البياني لزوج اليورو/الدولار الأمريكي، عندما اخترق السعر مستوى الدعم من الأسفل، تم تفعيل أوامر الوقف من المراكز الطويلة؛ هذه الأوامر هي أوامر بيع. بالإضافة إلى ذلك، هناك أوامر بيع جديدة تأتي إلى السوق من أولئك الذين يحاولون التداول في استمرارية الاتجاه.
نظرًا لأنه بالنسبة لكل مشترٍ ، يجب أن يكون هناك بائع (والعكس بالعكس) ، فإن ضغط البيع العدواني هذا يخلق بيئة مثالية لدخول اللاعبين الكبار في المراكز الطويلة.
كما يمكنك رؤية أعلاه، هذا هو رسم بياني لأثر القدم لعقد العقود الآجلة لليورو/الدولار الأمريكي (6E) حيث يمكنك رؤية هذه الديناميكية بوضوح شديد.
تزداد نشاطات البيع (بما في ذلك وقف الخسارة وتدفق الطلبات الجديدة) بشكل كبير عندما تكسر الأسعار أدنى مستوياتها، ولكن بمجرد أن يصل السوق إلى أدنى مستوياته، يدخل المشترين الكبار فجأة ويبدأون في ملء طلباتهم الطويلة.
لماذا يحدث هذا بالضبط هناك؟
يعود ذلك إلى مثال من Euro Stoxx على تداول DOM. إذا استخدمت أمر سوق ، فأنت تعبر عن انتشار ، وأنت في الحال في انخفاض بنقطة واحدة. ستضع التداول مرة واحدة على هذه العقود الآجلة الأوروبية بك خسارة 6.25 دولار ، وهو نقطة واحدة من هذا المنتج.
إنه ليس أمرًا كبيرًا إذا كنت تتاجر فقط بـ 1-2 عقود ، ولكن ماذا إذا كنت ترغب في شراء 100 ، 500 أو 1000؟
كما يمكنك رؤية هناك في الأثر، هناك مشترٍ قام بشراء 130 عقدًا بسعر واحد. إذا كان سيتداول فقط في النقطة غير المواتية حيث تكون السيولة ضئيلة، فقد ينتهي بهم الأمر في عدة انخفاضات متتالية فقط من انتشار الأسعار؛ وهذا يمكن أن يساوي بسهولة أكثر من 1,000 دولار.
ولكن إذا كانوا ذكيين ويقومون بالتجارة في المجالات ذات الكثير من المشاركة، فيمكنهم ملء طلباتهم دون أي انزلاق.
بمجرد أن يرى البائعون أن شرائهم الجديد يتم امتصاصه من قبل مشترين أكبر وأن السعر لا ينخفض ببساطة، فإنهم يبدأون في تغطية مراكزهم مما سيحول مرة أخرى مبيعاتهم إلى شراء، وسيتم دفع الأسعار للأعلى.
من وجهة نظر تدفق الطلبات، كل حالة مختلفة، في بعض الأحيان يكون هناك أمر محدود كبير مستقر أدناه/أعلى المستوى؛ وهذا إشارة لمشاركين جدد يرغبون في المشاركة، وليس وقف الخسائر حيث لا يمكنك رؤية أوامر الوقف على لوحة الطلبات؛ هذا سوء فهم شائع بين المتداولين الجدد.
هذه الخرائط الحرارية غالبًا ما تكون أداة اختيار للعديد من التجار الجدد، ويعتقدون أنها كلها أداة نهائية للاستخدام.
لا أعتقد ذلك شخصياً، حيث يوجد الكثير من الحالات التي يضع فيها المشترون أو البائعون أوامرًا مزيفة في DOM، وهي الأوامر التي لا يرغبون في ملئها ولكنها تسبب الارتباك فقط.
بمجرد أن يبدأ السعر في الوصول إلى أمر راحة كبير ، يبدأ العديد من التجار الأصغر في الشراء قبله فقط ليروا أنه يتم سحبه في اللحظة الأخيرة وسوق التحطيم من خلال المضلع الكاذب الذي كان يملأ الأمر المعاكس طوال الوقت. لقد غطيت هذا بشكل أكثر عمق في مقالة هيكل السوق الميكروية ، وهو مصدر جيد لفهم المزيد من هذه الديناميات السوق.
النقطة الأساسية هي أن الاعتقاد بأن الأسواق تفحص فقط المستويات الأفقية / العمودية في نتائج توقف العملات من الأموال الذكية إلى التجار التجزئة أكثر من سخافة.
هناك المزيد مما يحدث على هذه المستويات، وفي الواقع، فإن التوقف يتم تشغيلها في كثير من الأحيان ويقوم بلعب الجزء الأصغر.
إذا قررت في أي وقت مضى أن تستثمر المزيد من الوقت في النظر في تدفق الطلب ، فسوف تبدأ في رؤيته بنفسك ؛ لذلك ، يمكنك الانضمام إلى تدريبات Tradingriot ، حيث يتم شرح جميع التقنيات مع عملية تنفيذ التجارة بالتفصيل.
AMD/قوة الثلاثة
واحدة من الأنماط الشائعة التي لاحظت أنها يتم تداولها عبر الإنترنت في كثير من الأحيان تسمى بقوة الثلاثة أو AMD (التراكم ، التلاعب ، التوزيع).
في الأصل تم تقديمها على أنها "محاكاة" على أزواج الفوركس الرئيسية خلال فتح لندن إلى حدود المدى الآسيوي ولكن يمكن تطبيقها على إطارات زمنية مختلفة.
هذا نمط رائع ويمكن ملاحظته في كثير من الأحيان حيث يميل السعر إلى الدفع إلى الجانب الأقل سيولة من السوق لمعرفة كيف ستكون المشاركة، ولكن مرة أخرى، لا أنظر إلى وراءه تلاعب شرير.
كما هو الحال مع الأمثلة السابقة، يتداول الأسواق بموجب الارتفاع / الانخفاض السابق ويزيد المشاركة عند تنشيط كل من التوقفات ودخول لاعبين جدد. واحدة من خصائص النمط هي الرد السريع من المنخفض الذي يتميز بانعكاس v، بعبارة أخرى، لا يوجد قبول الوقت في الأسعار الجديدة. يمكن أن يكون هذا إشارتك إلى "فيكاوت" واحتمال عكس الموقف.
مرة أخرى شيء يمكننا أن نجد تفسيرًا منطقيًا فقط بالنظر إلى تدفق الأوامر والمشاركة عند القيعان.
مفاهيم شائعة أخرى هي كتل الطلبات، هذه المستطيلات السحرية التي تستخدم في استمرارية الاتجاه وعندما يصل السعر إليها، يعود ببساطة عندها.
على مر السنين، تحصل هذه الأشياء على العديد من الأسماء والتفسيرات.
الفكرة الرئيسية في مصطلحات تكنولوجيا المعلومات / تكنولوجيا الإدارة والتحكم الذكية هي أن تستخدم هذه المجالات من الأموال الذكية لملء طلباتها. لنكون منصفين ، هذا ليس بعيدًا كثيرًا عن الحقيقة ، ولكن مرة أخرى ، هناك كل هذه الكلام الذكي للأموال / تاجر التجزئة لجعل الأمور تبدو أكثر غموضًا مما ينبغي أن تكون.
كما ذكرت بالفعل، لا يمكن للتجار الكبار تنفيذ مراكزهم هنا وهناك؛ بل يحتاجون إلى القيام بها في مناطق مفيدة بتداول كافٍ لتجنب التكاليف الإضافية.
إذا نظرت إلى المثال أعلاه، الصورة التي ترغب في بيع 1000 عقد على زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي. هل تفعل ذلك في مربع أحمر حيث ينخفض السعر ولا يوجد الكثير من المشترين الراغبين في الشراء أم تفعل ذلك في المربع الأخضر حيث يرتفع السعر ولديك طرف مقابل كافٍ لتنفيذ طلباتك؟
بالطبع، يجعل الصندوق الأخضر أكثر معنىً.
تنصل من المسؤولية:
- يتم نقل هذه المقالة من [gateBlockbeats]. إعادة توجيه العنوان الأصلي: كيف تصبح الأموال الذكية؟ ينتمي حق النشر إلى الكاتب الأصلي [زهوزهو]. إذا كان لديك أي اعتراض على إعادة الطبع ، يرجى التواصل مع بوابة تعليمالفريق، سيتعامل الفريق معه في أقرب وقت ممكن وفقًا للإجراءات ذات الصلة.
- تنويه: الآراء والآراء المعبر عنها في هذه المقالة تمثل آراء الكاتب فقط ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.
- يترجم فريق Gate Learn الإصدارات الأخرى بلغات أخرى للمقالة. ما لم ينص على خلاف ذلك، قد لا يتم نسخ المقالة المترجمة أو توزيعها أو استعارتها.
相关文章
كيف تعمل بحوثك الخاصة (Dyor)؟
ما هو التحليل الأساسي؟